全球微資訊!國信期貨日評:美國原油鉆井?dāng)?shù)量增加,油價(jià)維持區(qū)間震蕩

來源:英為財(cái)情


(資料圖片)

鋅鎳:鋅鎳逢高做空;
周二滬鋅主力合約較前一交易日下跌0.56%。供給端,歐洲今年屬于暖冬天氣,能源消耗季節(jié)性增量不多,能源危機(jī)對鋅價(jià)支撐減弱。國內(nèi)方面,國產(chǎn)礦加工費(fèi)維持高位,鋅精礦進(jìn)口盈利窗口關(guān)閉。需求端,現(xiàn)貨升水快速下行,下游企業(yè)已經(jīng)開始放假。終端方面,房地產(chǎn)企業(yè)資金狀況明顯改善,疊加國內(nèi)疫情防控政策放松,終端需求預(yù)期樂觀。但接近年底,下游企業(yè)實(shí)際需求未有太大起色。庫存方面,LME庫存處于低位且持續(xù)下行。國內(nèi)上期所庫存、社會(huì)庫存累積速度較快。內(nèi)盤基本面相對偏弱,交易單邊保持逢高做空的節(jié)奏,套利買外空內(nèi)。
周二滬鎳主力合約較前一交易日上漲0.35%。鎳鐵方面,供應(yīng)方面,市場目前大部分鐵廠手中庫存都不多。另外,印尼某鎳鐵廠因工人罷工等原因部分產(chǎn)線生產(chǎn)受限,供應(yīng)或?qū)⑹艿揭欢ㄓ绊?。精煉鎳方面,進(jìn)口盈利窗口開啟,部分俄鎳清關(guān)。需求端,近期不銹鋼市場參與者陸續(xù)開始放假,部分地區(qū)的汽運(yùn)及船運(yùn)也將受限。鋼廠也逐漸開始年度檢修,1月減產(chǎn)面較大。在新能源領(lǐng)域,硫酸鎳供給趨向?qū)捤桑蛩徭噧r(jià)格下行,生產(chǎn)虧損,后期或減產(chǎn)。庫存方面,LME庫存略有下降、上期所庫存略有增加。鎳短期基本面偏弱,不過基差過高不利于盤面做空,建議節(jié)奏上逢反彈做空。

蘋果:產(chǎn)地交易接近尾聲?蘋果回落明顯;
周二,蘋果期貨大幅下跌。主力合約AP2305震蕩走低,較上一交易日跌1%左右,減倉0.8萬手,持倉19萬手。產(chǎn)地交易基本結(jié)束,目前客商發(fā)貨積極性良好。批發(fā)市場銷售表現(xiàn)不佳,近期或集中到貨。操作建議節(jié)前暫時(shí)觀望,關(guān)注節(jié)日期間消費(fèi)表現(xiàn)。

花生:產(chǎn)地交易基本結(jié)束?花生維持震蕩;
周二,花生期貨小幅上漲。主力合約PK2304寬幅震蕩,較上一交易日漲0.1%左右,減倉0.3萬手,持倉10萬手。產(chǎn)區(qū)油廠普遍停工歇業(yè),批發(fā)市場消耗前期庫存為主,雖然下游需求較前期有所提振,但銷量不及往年同期。交易即將結(jié)束,行情波動(dòng)或有限,操作建議節(jié)前暫時(shí)觀望,關(guān)注節(jié)后油廠收購以及進(jìn)口米的情況。



玉米:盤面震蕩為主?暫時(shí)觀望;
周二大商所玉米期貨震蕩為主,主力C2303合約暫報(bào)2881元,漲0.03%?,F(xiàn)貨方面,據(jù)匯易網(wǎng),東北玉米價(jià)格略跌,華北地區(qū)玉米部分反彈,本周深加工企業(yè)陸續(xù)停收,南方銷區(qū)相對平穩(wěn)。其中,北方港口糧商自行集港為主,二等收購2840-2850元/噸,廣東蛇口新糧散船3040-3060元/噸,集裝箱一級玉米報(bào)價(jià)3070元/噸以內(nèi),黑龍江深加工新玉米主流收購2650-2750元/噸,吉林深加工玉米主流收購2680-2750元/噸,內(nèi)蒙古玉米主流收購2700-2850元/噸,遼寧玉米主流收購2800-2900元/噸。往后來看,未來一段時(shí)間國產(chǎn)玉米余糧偏多,節(jié)后仍有上市壓力,而進(jìn)口玉米到港增加,整體供應(yīng)趨于寬松,需求方面,淀粉加工及生豬養(yǎng)殖利潤虧損,需求端缺少提振。庫存方面,近期貿(mào)易商及用糧企業(yè)庫存有所上升,但仍處于偏低水平,整體補(bǔ)庫行為受價(jià)格偏高及未來預(yù)期影響偏向謹(jǐn)慎。綜合來看,目前玉米市場多空因素交織,但缺少太強(qiáng)單向驅(qū)動(dòng),預(yù)計(jì)暫時(shí)延續(xù)震蕩為主,操作上,觀望。

生豬:現(xiàn)貨穩(wěn)定為主?期貨近月下跌;
周二生豬期貨下跌,主力LH2303合約暫報(bào)14960元,較上日結(jié)算價(jià)跌1.25%。現(xiàn)貨方面,據(jù)匯易網(wǎng),河南報(bào)價(jià)15元/公斤-15.5元/公斤,較昨日持平;山東報(bào)價(jià)16.1元/公斤-16.7元/公斤,較昨日持平。目前國內(nèi)豬糧比價(jià)跌至5.64,臨近一級預(yù)期的區(qū)間,市場開始關(guān)注收儲(chǔ)政策的可能性,加之近日發(fā)改委開始建議屠宰企業(yè)增加商業(yè)庫存,市場恐慌情緒有所改善。往后來看,目前均重指標(biāo)仍處于較高水平,顯示大豬消化偏慢,或?qū)⒀永m(xù)到節(jié)后,需求端,節(jié)前備貨接近尾聲,但中長期消費(fèi)因疫情防控調(diào)整而預(yù)期改善,使得遠(yuǎn)端合約有一定支撐。操作上,觀望為主。激進(jìn)者關(guān)注遠(yuǎn)月逢低買入機(jī)會(huì)。

豆類:資金離場?連粕高位寬幅震蕩;
周二連粕市場延續(xù)震蕩行情,早盤期價(jià)大幅下挫,多頭平倉引發(fā)連粕走低,但隨后空頭平倉,期價(jià)收復(fù)部分跌幅。春節(jié)前,資金離場避險(xiǎn)情緒高漲。國際方面,CBOT大豆電子盤震蕩回落,近期阿根廷地區(qū)出現(xiàn)少量降雨,給市場帶來些許壓力。國內(nèi)方面,匯易網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示,國內(nèi)豆粕現(xiàn)貨價(jià)格較昨日下跌,部分品牌跌幅30-40元/噸。山東、華北地區(qū)豆粕價(jià)格在4580-4650元/噸。中國糧油商務(wù)網(wǎng)最新數(shù)據(jù)顯示,上周國內(nèi)油廠開工激增,?但由于節(jié)前提貨增加,豆粕庫存不增反降,本周以來油廠開始陸續(xù)停機(jī)放假,豆粕庫存緩解,豆粕現(xiàn)貨相對堅(jiān)挺。連粕市場則更多跟隨美豆高位震蕩,節(jié)前資金離場避險(xiǎn)情緒增加,波動(dòng)或加劇。短線操作。

油脂:馬棕油出口疲軟拖累?油脂弱勢震蕩;
周二油脂期貨低位震蕩,期價(jià)未能延續(xù)反彈勢頭,短線資金平倉離場抑制反彈幅度?,F(xiàn)貨方面,匯易網(wǎng)報(bào)道,豆油、菜油現(xiàn)貨價(jià)格與昨日持平,而棕櫚油小幅上調(diào)50元/噸。周二BMD棕櫚油期貨略有上漲,但是出口疲軟繼續(xù)限制棕櫚油反彈空間。當(dāng)前馬棕油處于供需雙弱的局面,需求的疲軟或?qū)︸R棕油反彈抑制。低位震蕩行情仍將延續(xù)。國內(nèi)方面,隨著春節(jié)備貨的結(jié)束,國內(nèi)油脂庫存穩(wěn)中有降。中國糧油商務(wù)網(wǎng)最新數(shù)據(jù)顯示,豆油、棕櫚油庫存的下降幅度超過菜油增幅,國內(nèi)菜籽庫存激增,這是近期菜油疲軟的原因所在。盡管目前餐飲業(yè)較前期低谷略有回升的,但是后期仍需對需求穩(wěn)定性進(jìn)行檢驗(yàn)。整體油脂震蕩筑底行情仍將持續(xù)。短線滾動(dòng)操作。

棉花:鄭棉小幅震蕩?短線交易為主;
周二,鄭棉偏強(qiáng)震蕩,成交繼續(xù)減少,持倉減少。中國棉花信息網(wǎng)顯示,現(xiàn)貨指數(shù)價(jià)格持穩(wěn),3128B指數(shù)較前一日持平,報(bào)15234元/噸。國內(nèi)棉市來看,紡織企業(yè)庫存處于低位,春節(jié)后市預(yù)期較好,棉價(jià)偏強(qiáng)運(yùn)行。但臨近春節(jié)開工下降,限制上方空間。操作上建議短線交易。

白糖:鄭糖溫和反彈?短線操作為主;
周二,鄭糖位置窄幅波動(dòng),成交維持低位?,F(xiàn)貨價(jià)格弱勢走低,據(jù)云南糖網(wǎng),廣西現(xiàn)貨價(jià)格下調(diào)10元/噸。國際市場來看,短期寬幅震蕩。國內(nèi)基本面來看,短期套保壓力增加,另外估產(chǎn)有所上調(diào)。節(jié)前現(xiàn)貨也轉(zhuǎn)清淡。但是內(nèi)外價(jià)差過大,下方空間有限。糖價(jià)在5600元/噸一線出現(xiàn)支撐。操作上建議短線交易為主。

原油:美國原油鉆井?dāng)?shù)量增加?油價(jià)維持區(qū)間震蕩;
周二國內(nèi)原油價(jià)格繼續(xù)小幅震蕩反彈。國際能源署預(yù)計(jì),2023年全球石油日均需求1.016億桶,比2022年日均增加170萬桶。國際能源署認(rèn)為這其中近一半的增量來自中國。美國勞工部上周發(fā)布12月CPI數(shù)據(jù),整體與核心通脹均如期走低。12月份整體消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)環(huán)比下降0.1%,在能源價(jià)格下跌推動(dòng)下出現(xiàn)了兩年半以來的首次下降。該指數(shù)同比上升6.5%,為2021年10月以來最低。這使得美聯(lián)儲(chǔ)有望再次放慢加息步伐。最新發(fā)布的中國海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示,2022年12月中國原油進(jìn)口4807萬噸,同比增加4.2%,高于11月的4674萬噸。伊朗原油出口量在去年末兩個(gè)月創(chuàng)2019年來新高,全球供應(yīng)充足,國際油價(jià)小幅回調(diào)。美國石油和天然氣活躍鉆井?dāng)?shù)量三周以來首次增加。通用電氣公司的油田服務(wù)機(jī)構(gòu)貝克休斯公布的數(shù)據(jù)顯示,截止1月13日的一周,美國在線鉆探油井?dāng)?shù)量623座,比前周增加5座;為去年11月以來最多,比去年同期增加131座。技術(shù)面,WTI油價(jià)短期維持70-83美元/桶區(qū)間震蕩,SC2303維持在500-580元/桶區(qū)間震蕩。操作建議:區(qū)間震蕩思路操作。

橡膠:節(jié)前利空消化?膠價(jià)震蕩偏強(qiáng);
周二滬膠大幅反彈,RU2305合約報(bào)收于13315元/噸,上漲340元/噸,漲幅2.62%,持倉增加15832手。20號(hào)膠NR2304合約報(bào)收于10125元/噸,上漲350元/噸,漲幅3.58%,持倉增加2157手?,F(xiàn)貨方面,卓創(chuàng)資訊數(shù)據(jù)顯示,今日上海市場天然橡膠現(xiàn)貨價(jià)格重心跟隨盤面上調(diào)150-400元/噸,市場人氣寡淡,交投氣氛整體冷清。主流參考價(jià)格如下所示:21年全乳價(jià)格為12700-12750元/噸,越南3L/混合膠價(jià)格為11800-11850元/噸附近,實(shí)單具體商談。國內(nèi)橡膠產(chǎn)區(qū)全面停割,國產(chǎn)原料供應(yīng)逐漸收尾,國外產(chǎn)區(qū)由于受降雨和停割影響或令新膠供應(yīng)受阻。隨著春節(jié)假期的臨近,天然橡膠市場人氣逐漸降溫,下游需求方面表現(xiàn)日趨走弱,下游輪胎行業(yè)即將全面進(jìn)入假期模式,現(xiàn)貨市場需求基本停滯。春節(jié)前下游需求差的利空消息已經(jīng)充分被市場消化。隨著東南亞產(chǎn)區(qū)逐步開始進(jìn)入停割期,2-3月份東南亞天然橡膠也將陸續(xù)減產(chǎn)。同時(shí),春節(jié)假期過后,輪胎企業(yè)將會(huì)快速復(fù)工復(fù)產(chǎn)。市場提前開始反應(yīng)節(jié)后的需求復(fù)蘇預(yù)期。技術(shù)面,膠價(jià)RU2305震蕩偏強(qiáng)。操作建議:震蕩偏多思路操作。

PTA:市場延續(xù)震蕩調(diào)整;
周二TA2305收跌0.07%。卓創(chuàng)數(shù)據(jù),本周貨源報(bào)盤參考期貨2305平水自提,部分寧波貨源報(bào)盤參考期貨2305貼水20元/噸自提,參考商談5540-5580元/噸自提,1月底貨源報(bào)盤參考期貨2305貼水5元/噸自提,買賣氣氛一般,暫未聞公開成交。PTA檢修裝置計(jì)劃重啟,市場供應(yīng)預(yù)期回升,而終端開啟春節(jié)假期,原料需求降至低位,PTA進(jìn)入季節(jié)性累庫,但PX價(jià)格強(qiáng)勢,成本支撐較強(qiáng)。短期PTA跟隨成本波動(dòng),關(guān)注油價(jià)走勢及投產(chǎn)進(jìn)度。建議依據(jù)成本滾動(dòng)操作。

聚烯烴:市場延續(xù)震蕩上漲;
周二塑料2305收漲0.63%?,F(xiàn)貨漲幅放緩,終端工廠多數(shù)放假,接貨意向不高,卓創(chuàng)數(shù)據(jù),線性華北報(bào)價(jià)8180-8350元/噸,華東報(bào)價(jià)8200-8350元/噸,華南報(bào)價(jià)8350-8600元/噸。
周二PP2305收漲0.52%?,F(xiàn)貨窄幅波動(dòng),下游工廠陸續(xù)放假,市場成交寥寥,卓創(chuàng)數(shù)據(jù),拉絲華北報(bào)價(jià)7750-7850元/噸,華東報(bào)價(jià)7700-7850元/噸,華南報(bào)價(jià)7850-7950元/噸。
節(jié)前供應(yīng)大致平穩(wěn),上游生產(chǎn)商積極降庫,下游工廠陸續(xù)放假,原料補(bǔ)庫接近尾聲,在宏觀預(yù)期提振下,節(jié)前市場走勢偏強(qiáng),但謹(jǐn)慎看待反彈高度,關(guān)注裝置投產(chǎn)進(jìn)度。

螺紋鋼:低位回升?觀望為主;
周二螺紋期貨低開上漲。宏觀面來看,上周海外鋼鐵股大幅上漲,國家發(fā)展改革委約談?dòng)嘘P(guān)鐵礦石資訊企業(yè)。年末現(xiàn)貨交易停滯,螺紋鋼實(shí)際需求低迷,上周上海鋼聯(lián)貿(mào)易商建材成交均值5.6萬噸,同比回落58.5%。上海鋼聯(lián)新一期供需數(shù)據(jù),螺紋鋼產(chǎn)量238萬噸,環(huán)比下降10萬噸,庫存671萬噸,環(huán)比上升66萬噸,表觀需求171萬噸,環(huán)比下降41萬噸。螺紋鋼庫存回升、產(chǎn)量下降、需求大幅回落,市場淡季供需持續(xù)萎縮,疊加發(fā)改委調(diào)控鐵礦價(jià)格,成本支撐不牢。目前位置偏高,建議投資者觀望為主。

鐵合金:節(jié)日觀望為主;
錳硅:周二錳硅期貨大漲。目前從原料來看,錳礦庫存絕對值高,但近幾周到港錳礦到港不高,港口庫存高位震蕩,市場觀察加蓬礦發(fā)運(yùn)情況。從生產(chǎn)來看,北方錳硅生產(chǎn)微利,南方無利潤。上周產(chǎn)量略有回落,Mysteel統(tǒng)計(jì)全國121家獨(dú)立硅錳企業(yè)樣本:開工率(產(chǎn)能利用率)全國59.65%,較上周減0.82%;日均產(chǎn)量28519噸,減37噸。同時(shí)鋼材產(chǎn)量明顯回落,五大鋼種硅錳(周需求):125052噸,環(huán)比上周減2.8%。市場步入淡季,重新轉(zhuǎn)為過剩。建議觀望為主。
硅鐵:周二硅鐵期貨大漲。硅鐵生產(chǎn)仍有利潤。Mysteel統(tǒng)計(jì)全國136家獨(dú)立硅鐵企業(yè)樣本:開工率(產(chǎn)能利用率)全國41.74%,較上期降0.29%;日均產(chǎn)量15843噸,較上期增35噸。五大鋼種硅鐵(周需求):21212噸,環(huán)比上周降2.99%?。硅鐵供需逐步轉(zhuǎn)弱,市場步入淡季,建議輕倉沽空為主。

國信期貨公司授權(quán)文本由“專注期貨開戶交易及專業(yè)行情分析資訊網(wǎng)站”:【一期貨?www.1qh.cn】轉(zhuǎn)發(fā)

標(biāo)簽: 數(shù)量增加

推薦

財(cái)富更多》

動(dòng)態(tài)更多》

熱點(diǎn)